在全球范圍內，中國是首先提出并實踐數字人民幣的國家之一，并已在小額高頻零售的業務場景中開始測試。最近，數字人民幣進一步在跨境電子商務中運用開來。河北和海南政府同時鼓勵使用數字人民幣在跨境貿易中計價結算，開啟數字貨幣進入跨境支付領域的探索。

數字貨幣如何輔助跨境結算？

我們可以舉個例子來闡述這個問題。假設外匯市場上1元人民幣兌換15日元。A公司出售1萬元人民幣的產品賣給日本的進口商B公司。在此場景下支付結算平臺這樣執行跨境支付結算:

Step1:在支付結算平臺上，人民幣法幣和日元不直接兌換，而是通過數字人民幣進行兌換。支付結算平臺用10，000元人民幣向央行購買10，000數字人民幣，作為平臺內交易貨幣。并設定數字人民幣和日元兌換比例為1：15。

Step2: B公司用150，000日元兌換10，000數字人民幣，支付給A公司。

Step3: A 公司用10，000數字人民幣在結算平臺兌換成等值人民幣。

Step4:央行用人民幣向支付結算平臺購買150，000日元，支付給平臺10，000元人民幣。

在整個交易中，數字人民幣不增不減，只是作為媒介貨幣。這種媒介貨幣只承擔計價功能。

數字人民幣應用于跨境支付的前景

匯元通創始人和首席執行官Raymond Qu是跨境支付領域的專家，福布斯金融理事會成員。他向我們分享了他對于數字人民幣前景的看法。

Q: 采用數字人民幣進行跨境支付，為買賣雙方分別帶來什么樣的益處?客戶的需求會有什么變化?

數字人民幣的最大特點是“高效、便捷、低成本”，較傳統跨境支付手段來說，它集信息傳送和價值傳遞于一體，形成明顯的速度和成本優勢。特別是針對“小額高頻”交易，與現行的傳統銀行交易體系相比會有很大的優勢。另外，數字人民幣不需要綁定銀行賬戶即可進行轉賬支付，這對簡化跨境支付中復雜的國際銀行間轉賬具有極大的促進作用，對使用者形成很高的吸引力。

它集信息傳送和價值傳遞于一體，形成明顯的速度和成本優勢。

Q: 可以認為DC/EP會推動人民幣的跨境自由流動嗎?

僅僅通過DC/EP并不能完全實現人民幣的跨境自由流動。這還需要金融市場的進一步發展，例如匯率和利率的進一步市場化，貨幣的可兌換性以及資本管制的開放等。但是，通過數字貨幣進行跨境支付結算是長期發展趨勢，也勢必會推動人民幣的國際化和跨境自由流動。

Q: 對于支付清算市場，這一變化會有什么近期和長遠的影響?

支付領域的數字化在不斷提速，交易場景呈現了碎片化、分散化和易用化等特征，與傳統銀行相比，新的支付清算平臺可以憑借產品和系統的靈活度，更好的切入市場，為商戶和消費者提供廣泛的數字貨幣服務。給金融賦予科技的力量不再是簡單的服務提升，而是系統的底層架構的重構。例如，跨境支付清算的轉接費可能逐漸和交易金額脫鉤，只是根據交易次數而不是交易金額。再如匯率的設定和管理，這些新的變化都將帶來巨大的挑戰和機遇。不過，需要強調的是，數字人民幣不是推翻原來的體系，而是為了完善現有的金融服務。因此，既沒有必要神秘化而過度緊張，也不能簡單化而過度自信。

給金融賦予科技的力量不再是簡單的服務提升，而是系統的底層架構的重構。

Q: 支付清算平臺需要作出如何改變來應對數字人民幣進入跨境支付?

目前看來，央行只負責數字人民幣的供給、監管和清算，應用場景會交給市場化的平臺主體去運作。因此，平臺必須兼具先進的系統技術, 以保障平臺的高效、安全和便捷，同時，也要結合跨境交易的特點，通過有效的金融技術來合理設置數字人民幣的匯率。只有不斷保持積極的進取心態，才能跟得上數字化貨幣在跨境支付市場不斷發展的嶄新時代。

央行只負責數字人民幣的供給、監管和清算，應用場景會交給市場化的平臺主體去運作。

Q: 數字人民幣真正被全面采納，還有哪些困難需要解決?

首先，如何快速建立起數字人民幣與其它貨幣的直接匯率詢價體系很重要，需要構建一個以數字人民幣作為媒介和計價貨幣的新體系。第二，需要吸引足夠多的用戶使用這一媒介貨幣。這可以通過在初期針對數字人民幣交易進行補貼，提供兌換的折扣等方式來推廣。第三，如何確定數字人民幣和其他法幣的合理兌換比率，既要讓企業獲得一定的匯兌收益，又要防止投機行為。這些都是讓數字人民幣真正走向市場的關鍵要解決的問題。