2020年是我國資本市場誕生30周年,也是資管新規(guī)落地的關鍵之年。伴隨制度性框架持續(xù)完善和金融供給側改革深化推進,資管機構從多方面努力探索加快轉型發(fā)展,高質量發(fā)展動能不斷積蓄,助益實體經濟良性循環(huán)的積極作用不斷提升,一個堅持規(guī)范化、可持續(xù)發(fā)展的生態(tài)逐步形成。

在此背景下,由中國人民大學國際貨幣研究所、中國人民大學金融科技研究所、福建省金司南金融研究院、投投信息科技有限公司共同發(fā)起的“金司南——中國資產管理行業(yè)管理人評價”活動于6月10日正式啟動,旨在甄選中國最具實力的資管機構,為市場提供客觀、理性的投資選擇和參考方向。

資管轉型成效顯著 行業(yè)翻開全新篇章

資管新規(guī)即將全面落地,金融機構持續(xù)調整轉型,市場格局及運作模式等都發(fā)生了廣泛、深刻的變化,行業(yè)新的發(fā)展階段正在到來。

一方面,競爭格局此消彼長,參與主體日趨多元。數據顯示,在經歷短暫陣痛后, 2019年資管行業(yè)規(guī)模實現小幅反彈,余額增長近4萬億元。其中通道業(yè)務占比較高的基金子公司、券商資管、信托規(guī)模下降,銀行理財、保險資管、公募基金、私募基金在發(fā)揮主動管理優(yōu)勢下規(guī)模實現上升。此外,伴隨銀行理財子公司登上歷史舞臺,海外資管巨頭加速布局國內金融領域,監(jiān)管也發(fā)聲推進銀行設立基金公司,新的參與主體不斷涌入。

一方面,凈值化轉型穩(wěn)步推進,產品端改造不斷提速。以銀行資管產品為例,銀行保本理財逐漸退出歷史舞臺、非保本理財規(guī)模實現穩(wěn)健上漲,產品凈值化轉型得到有序開展;券商資管也全力發(fā)力主動管理,培育資產配置、風險定價、產品服務創(chuàng)新能力,持續(xù)推進大集合公募化改造,積極實現凈值化產品轉型升級。

另一方面,長期資金增長較快,資金端結構發(fā)生顯著改變。社保基金、基本養(yǎng)老金、企業(yè)年金、職業(yè)年金等長期資金規(guī)模持續(xù)攀升;保險資金方面,數據顯示,2019年運用余額中的投資規(guī)模實現穩(wěn)步增長,達到16萬億元,增速從8%上升至15%。

業(yè)內人士表示,資管機構主動調整轉型,有效化解大量存量風險,行業(yè)逐步正本清源,支持實體經濟方面質效提升。然而,當前行業(yè)轉型進入深水期,如何在新的運行框架和新的市場格局中扎實立足市場,是一個具有重要意義的課題。

金司南評價拉開序幕 榜選行業(yè)標桿機構

當前,資管機構順應行業(yè)發(fā)展趨勢主動謀變,發(fā)掘適合自身成長的轉型之路。而資產管理能力作為資管行業(yè)最為核心的能力要素,成為各家機構致力提升的重中之重。那么,在行業(yè)格局重塑的當下,資管機構將如何發(fā)揮優(yōu)勢稟賦以謀求長效發(fā)展?而誰又是佇立潮頭引領市場的行業(yè)標桿?

為甄選中國資產管理行業(yè)翹楚,“金司南——中國資產管理行業(yè)管理人評價”于2020年6月10日正式拉開序幕。評價涵蓋銀行資管、保險資管、信托公司、券商資管、公募基金和私募基金六大資管領域,從買方視角出發(fā),專注考察機構資產管理能力,多層次挖掘投資能力和風控能力俱佳的資管機構。

金司南評價聚焦投資能力,突出中長期價值投資理念。評價采用定量分析和定性分析相結合的方法。其中,定量分析自下而上,從產品角度考察公司投資情況;定性分析自上而下,從公司層面梳理整體運作情況,全面評估機構資產管理能力。在評價時重點考察過去三年投資業(yè)績,引導市場關注更具持續(xù)回報能力的機構。

金司南評價立足于買方視角,評價主體覆蓋個人投資者及金融機構。評價從買方視角出發(fā),引入個人投資者與機構投資者進行投票。機構投票參與主體以商業(yè)銀行、保險機構、證券公司、公募基金和私募基金為主。

金司南評價獎項設置全面,綜合實力和專項投資能力并重。評價從多角度考察資產管理人,在設置綜合實力獎項的同時,還設置了權益、固收、量化等特色獎項,鼓勵管理人發(fā)展自身特色,打造機構長期發(fā)展核心競爭力。

福建省金司南金融研究院理事長尹彬彬表示,金司南評價秉持公平、公正、公開的原則,以發(fā)起方海量數據庫及獨家調研數據為基礎,以定量與定性相結合的評價方法為依托,結合個人、機構的網絡投票結果以及專家評審團隊的評審意見,形成完善的評價體系。通過對參選機構進行全方位評價,打造資管行業(yè)評價標桿,助力市場健康、長效發(fā)展。

甄選行業(yè)精英,共鑒榮耀時代!榜選機構將在7月17日福建省南平市舉辦的“金司南——中國資產管理行業(yè)管理人評價頒獎典禮”現場予以公布。敬請關注!